การตัดขาดทุนและการเฉลี่ยลงทุนในหุ้น

ผมจะลองเขียนเนื้อหาที่เน้นเทคนิคการลงมือทำจริงมากกว่าทฤษฎีพื้นฐานหรือหลักการต่างๆ

วันนี้ผมจะเริ่มจากสิ่งที่ผมคิดว่าสำคัญที่สุดและยากที่สุดในการลงมือทำจริง

คุณคิดว่าอะไรสำคัญที่สุดในการลงมือทำจริง?

วิธีการทำเงินจากหุ้นที่ดีที่สุดคือ การกินกำไรให้เยอะ และขาดทุนให้น้อยที่สุด

กลับกัน ถ้าคุณเทรดแบบขึ้น 1% แล้วตัดขาดทุน 3% แบบนี้ คุณจะเสียเงิน 1 วันจากที่ใช้เวลา 4 วันในการทำกำไร

โดยทั่วไปแล้ว นักลงทุนระดับกลางที่พอมีความรู้เรื่องหุ้นบ้าง มักจะประสบปัญหาแบบนี้

เมื่อเริ่มอ่านกราฟเป็นบ้าง และเริ่มรู้เรื่องปริมาณการซื้อขายบ้าง ก็มักจะพบเจอกับสถานการณ์แบบนี้

ส่วนใหญ่ผู้ที่ลงทุนในหุ้นก็อยู่ในสถานการณ์นี้

คนที่รู้สึกว่ามันน่าจะได้ผล แต่สุดท้ายก็ไม่ได้ผล หรือคนที่ซื้อแล้วขึ้นลงสลับกัน หรือ

คนที่ถูก 2 ครั้ง ผิด 1 ครั้ง แต่ก็ยังไม่ทำกำไรได้ สาเหตุก็มาจากวิธีการซื้อขายที่ผิดพลาด

โดยทั่วไป ผู้ที่ทำกำไรได้นั้น มาจากการทำกำไรให้มาก และขาดทุนให้น้อย

แม้แต่ผู้เชี่ยวชาญหรือเซียนหุ้นก็ยังต้องขาดทุนบ้าง

แต่แตกต่างกันตรงที่พวกเขารู้จักวิธีลดการขาดทุน และคุ้นเคยกับวิธีการนั้นๆ

ส่วนตัวแล้ว ผมคิดว่าสิ่งที่สำคัญที่สุดคือ ทักษะหรือวิธีการซื้อขาย

ทุกคนรู้ว่าการตัดขาดทุนสำคัญ แต่ไม่มีใครสอนวิธีการตัดขาดทุน หรือวิธีการตัดขาดทุนแบบไหน

แม้ว่าเกณฑ์ของแต่ละคนจะแตกต่างกัน แต่ผมก็มีวิธีการซื้อขายที่คิดว่ามีประสิทธิภาพสูงสุดจากการลงมือทำจริง

ดังนั้น วันนี้ผมจะมาพูดถึงวิธีการตัดขาดทุนและการเพิ่มเงินลงทุน (เฉลี่ยต้นทุน)

โดยทั่วไปแล้ว ในกรณีของการซื้อขายระยะสั้นและการซื้อขายแบบ 1% นั้น มักจะกำหนดระดับตัดขาดทุนไว้ที่ประมาณ 3-4% ส่วนการลงทุนระยะยาวจะกำหนดไว้ที่ 10% แต่

วิธีการนี้ใช้ไม่ได้ผลในโลกแห่งความเป็นจริง

คุณคิดว่าพวกที่เล่นหุ้นเพื่อผลักดันราคาขึ้นมา ไม่รู้เรื่องที่คุณรู้หรือเปล่า?

เหตุผลที่พวกเขาเขย่าราคาหุ้นขึ้นลงก่อนที่จะเริ่มผลักดันราคาขึ้นอย่างจริงจังก็เป็นเพราะเหตุผลนี้

ราคาหุ้นส่วนใหญ่จะขึ้นหลังจากที่ไล่ตัดขาดทุนของพวกที่ซื้อขายระยะสั้นออกไป

เมื่อเขย่าราคาขึ้นลง และราคาต่ำกว่าจุดต่ำสุด คุณต้องอดทนและกล้าที่จะถือหุ้นต่อไป ถึงจะได้กำไรเต็มๆ

แล้วระดับการตัดขาดทุนที่เหมาะสมคืออะไร? คำตอบก็คือ ระดับที่คุณรับได้นั่นเอง

นั่นหมายความว่า คุณต้องสามารถเอาชนะความกลัวและอดทนได้ในระดับนั้น

​

ดังนั้น ระดับการตัดขาดทุนจึงแตกต่างกันไปในแต่ละบุคคล ขึ้นอยู่กับสัดส่วนการลงทุนและจำนวนเงินที่ลงทุน

ผมไม่รู้ว่าเซียนหุ้นคนอื่นๆ ใช้ระดับการตัดขาดทุนแบบไหน แต่ของผมจะใช้แบบนี้

สมมติว่าคุณซื้อหุ้น 1 ล้านบาท คุณจะใช้คำสั่งซื้อทันที (หรือคำสั่งซื้อครั้งแรก) ในการลงทุน 50%

หลังจากซื้อแล้ว ราคาขึ้น

เมื่อได้กำไร 2% ให้ซื้อเพิ่ม

(การซื้อเพิ่มอาจจะทำในช่วงที่ราคาหุ้นปรับตัวลงเล็กน้อย หรือดูจากความแรงของคำสั่งซื้อในหน้าต่างแสดงคำสั่งซื้อขาย ก็อาจจะแตกต่างกันไปบ้าง แต่สิ่งที่สำคัญคือ ให้ซื้อเพิ่มในช่วงที่ได้กำไรแล้ว)

การซื้อเพิ่มจะทำให้ผลตอบแทนของพอร์ตลง แต่คุณก็ยังสามารถขายหุ้นแล้วทำกำไรได้อยู่ดี

หลังจากซื้อเพิ่มแล้ว ราคาหุ้นก็จะขึ้นไปอีกเป็น 2 เท่า

เพิ่มโอกาสในการทำกำไรให้สูงสุด

หลังจากซื้อเพิ่มแล้ว ราคาหุ้นเริ่มลดลง #ระดับตัดขาดทุน (#CutLoss) คือช่วงที่ยังมีกำไรอยู่

ให้ขายทิ้งทั้งหมด หรือขาย 75% แล้วเหลือ 25% ไว้ #เพิ่มเงินลงทุน (#AveragingDown) และ #เพิ่มเงินลงทุนต่อเนื่อง (#BuyHighSellLow) ต่อไป

ต่อไปนี้คือกรณีที่ราคาหุ้นลดลงหลังจากซื้อ

หลังจากซื้อครั้งแรก 50% แล้ว ราคาหุ้นลดลง 1-2% (ขึ้นอยู่กับหุ้นและความสามารถในการรับความเสี่ยงของแต่ละคน) ให้ตัดขาดทุน 25%

โดยทั่วไปแล้ว หุ้นที่จะขึ้นมักจะปรับตัวลงไม่เกิน 2%

ดูรูปแบบ Double Bottom (ก้นสองชั้น) แล้วรอจนกว่าราคาจะทะลุจุดสูงสุดของ Double Bottom และรอจังหวะที่ราคาปรับตัวลงเล็กน้อย

ในช่วงที่ราคาหุ้นปรับตัวขึ้น คุณสามารถซื้อเพิ่มได้หลังจากที่เห็นรูปแบบ Double Bottom แต่ถ้าเป็นหุ้นที่ราคาลดลงจากราคาเปิด คุณอาจจะพบว่าราคาลดลงอีกหลังจากเห็นรูปแบบ Double Bottom

เมื่อราคาปรับตัวลงเล็กน้อย ให้เพิ่มเงินลงทุน 25%

ถ้าราคาหุ้นลดลงมากกว่า 3-5% นั่นอาจจะไม่ใช่แค่การปรับตัวลงเล็กน้อย แต่เป็นสัญญาณว่าราคาหุ้นกำลังลดลง

ห้ามเพิ่มเงินลงทุนในวันนั้น

รอจนกว่าราคาหุ้นจะกลับตัว ไม่ว่าจะใช้เวลา 1 วันหรือ 2 วันก็ตาม

หลังจากที่เพิ่มเงินลงทุนแล้ว ราคาหุ้นเริ่มดีดตัวขึ้น ถ้าเป็นช่วงที่ทำกำไรได้ ให้พิจารณาว่าเป็นการดีดตัวขึ้นชั่วคราวหรือเป็นสัญญาณของการขึ้นต่อเนื่อง

แล้วตัดสินใจว่าจะขายทิ้งทั้งหมด ขาย 25% หรือซื้อเพิ่มอีก 50%

หลังจากราคาหุ้นลดลงมากกว่า 3-5% แล้วดีดตัวขึ้น ควรขายทิ้งทั้งหมด

ถ้าเพิ่มเงินลงทุนสำเร็จหลังจากปรับตัวลงเล็กน้อย การซื้อเพิ่ม 50% ก็จะเหมือนกับวิธีการที่ใช้ในกรณีที่ราคาหุ้นขึ้น

ถ้าหลังจากเพิ่มเงินลงทุนครั้งแรกแล้ว ราคาหุ้นยังคงลดลงต่อไป ระดับตัดขาดทุนคือ ราคาที่คุณซื้อเพิ่มครั้งล่าสุด

หุ้นตัวนั้นอาจจะไม่ดีดตัวขึ้นในวันนั้นหรือวันรุ่งขึ้น

ถ้าเห็นสัญญาณของการดีดตัวขึ้นอย่างชัดเจนในวันถัดไป ให้เพิ่มเงินลงทุนในสัดส่วน 50%

ถ้ายังล้มเหลวอีก ก็แสดงว่าคุณต้องศึกษาให้มากกว่านี้แล้วล่ะ

ถ้าประสบความสำเร็จแค่ครั้งเดียวจาก 3 ครั้ง ก็แสดงว่าคุณยังไม่เสียเงิน และถ้ายังทำไม่ได้ขนาดนั้น ก็ต้องไป #ฝึกฝน (#Practice) ด้วยการ #เทรดจำลอง (#PaperTrading) ให้มากกว่านี้

สุดท้ายนี้ ถ้าราคาหุ้นลดลงมากกว่า 10% ให้เก็บ 25% ไว้ และอย่าเพิ่มเงินลงทุน

ใช้เงิน 75% ที่เหลือไปลงทุนในหุ้นตัวอื่นๆ และเมื่อได้กำไรแล้ว ค่อยนำเงินกำไรนั้นมาทยอยขายหุ้นที่ติดอยู่ 25%

ถ้าหุ้นที่ติดอยู่ 25% นั้น ติดลบอยู่ 25% แล้ว คุณใช้เงิน 75% ที่เหลือไปลงทุนในหุ้นตัวอื่นๆ และได้กำไร 3%

ให้ใช้เงินกำไรนั้นขายหุ้นที่ติดอยู่

ถ้าติดลบอยู่ 12% แล้วได้กำไร 4% จากหุ้นตัวอื่นๆ คุณก็จะสามารถขายหุ้นที่ติดอยู่ทั้งหมดโดยไม่ขาดทุน

ส่วนใหญ่แล้ว ถ้าคุณลงทุนในหุ้นสัก 1-2 ตัวแล้วประสบความสำเร็จ คุณก็สามารถขายหุ้นที่ติดอยู่ได้เลย

อย่าคิดว่าราคาหุ้นที่ลดลงเยอะๆ จะต้องขึ้นมาแน่ๆ แล้วก็อย่าเพิ่มเงินลงทุน แม้ว่าราคาหุ้นจะดีดตัวขึ้นมา

โดยทั่วไปแล้ว ราคาหุ้นมักจะไม่กลับมาที่ราคาเดิม

พูดอีกอย่างก็คือ การพยายามช่วยคนที่ตายแล้วให้กลับมาคงไม่มีประโยชน์

หุ้นแบบนั้น ควรลืมมันไปแล้วหันไปหาหุ้นตัวอื่นๆ ที่ทำกำไรได้ดีกว่า เพื่อแก้ไขสถานการณ์ให้เร็วขึ้น

​

ไม่รู้ว่าคุณเข้าใจสิ่งที่ผมพยายามอธิบายไปหรือเปล่า

​

สำหรับคนที่กลัวเรื่องค่าธรรมเนียมการซื้อขาย 25% หรือกลัวว่าจะตัดขาดทุน 2% ของ 25% ให้ไปลงทุนระยะยาวแทน

การตัดขาดทุน 2% ของ 25% นั้น ถ้าคุณเพิ่มเงินลงทุนสำเร็จแล้วลงทุนเต็ม 100% แค่ราคาขึ้น 0.5% ก็จะได้เงินคืนแล้ว

สำหรับคนที่ซื้อหุ้นแล้วได้บ้าง เสียบ้าง (ยกเว้นคนที่ขาดทุนตลอดเวลา ต้องไปศึกษาเพิ่มเติม)

ถ้าคุณฝึกฝนวิธีการนี้ให้เชี่ยวชาญ คุณก็จะสามารถทำเงินได้โดยไม่ต้องใช้วิธีการซื้อขายอื่นๆ

วิธีการนี้จะช่วยให้คุณขาดทุนน้อยลง และเมื่อประสบความสำเร็จก็จะได้กำไรสูงสุด แม้ว่าจะไม่ได้เงินเยอะมาก แต่ก็ช่วยให้คุณไม่ขาดทุน

แม้ราคาหุ้นจะลดลง คุณก็ไม่ต้องกลัว

แน่นอนว่าการตัดสินใจว่าราคาหุ้นถึงจุดต่ำสุดหรือยังนั้นเป็นเรื่องยาก แต่สำหรับคนที่ไม่รู้เรื่องพวกนี้

ให้ซื้อในช่วงที่ราคาหุ้นขึ้นครั้งแรกหลังจากถึงจุดต่ำสุด และรอจังหวะที่ราคาปรับตัวลงเล็กน้อยแต่จุดต่ำสุดสูงขึ้นกว่าเดิม

สำหรับคนที่ยังไม่ได้กำหนดสัดส่วนการลงทุนในแต่ละหุ้น หรือยังไม่มีวิธีการตัดขาดทุนที่ชัดเจน

ควรหยุดซื้อหุ้นก่อน แล้วไปกำหนดสิ่งเหล่านี้ให้ชัดเจนก่อน

นักลงทุนระยะยาวหรือคนที่ลงทุนเป็นจำนวนเงินมากก็เช่นกัน

การลงทุนระยะยาวนั้น แค่ทยอยซื้อก็พอ ไม่ต้องรู้เทคนิคอะไรมากมาย

​

ถ้าไม่ขาดทุน โอกาสก็จะมาถึงเสมอ

​

สิ่งสำคัญไม่ใช่การได้กำไรจากการขึ้นไปแตะราคาสูงสุดในครั้งเดียว แต่เป็นการที่คุณจะไม่ขาดทุนอย่างไร

และการแก้ไขสถานการณ์หลังจากขาดทุนนั้น เป็นสิ่งที่สำคัญที่สุดที่คุณต้องฝึกฝน

วิธีการที่ผมพูดถึงไปนั้น เป็นวิธีการตัดขาดทุนของผมเอง ที่ใช้ในการซื้อขายระยะสั้น

ไม่ได้หมายความว่าคุณต้องทำตามแบบผมเป๊ะๆ

ให้คุณหาสิ่งที่เหมาะสมกับตัวเองทั้งในเรื่องของสัดส่วนการลงทุนและสไตล์การซื้อขาย แล้วฝึกฝนให้คล่อง

​

ดูเหมือนจะง่าย แต่จริงๆ แล้วไม่ง่ายเลย

​

มันยากกว่าการศึกษาและคิดค้นวิธีการซื้อขายเสียอีก

​

ลองทำดู คุณจะรู้ว่ามันไม่ง่ายอย่างที่คิด