Size sizlere yatırım yöntemleri arasında farklı olan Fidelity Gelir Fonu'nu tanıtmak istiyorum. Yatırıma ilgi duyanlar muhtemelen bu fonu duymuştur ancak özelliklerinin neler olduğunu ve neden ilgi çekici olduğunu inceleyelim.

Fidelity Gelir Fonu (Fidelity Income Fund) nedir?

Fidelity Gelir Fonu, Amerikan büyük varlık yönetim şirketi Fidelity tarafından yönetilen önde gelen temettü hisse senedi fonlarından biridir. Bu fon, istikrarlı getiri arayan yatırımcılar için tasarlanmış olup, esas olarak Amerikan hisse senedi piyasasında işlem gören yüksek temettü hisse senetlerine yatırım yapar.

https://www.pimco.com/us/en/investments/closed-end-fund/pimco-corporate-income-opportunity-fund/common-usd

Fon Yatırım Stratejisi

• Yüksek temettü getirisi sağlayan hisse senetlerine yoğun olarak yatırımyapılır. Bu noktada, şirketlerin mali durumları ve iş performansları göz önünde bulundurularak seçici bir şekilde yatırım yapılır.
• Ekonomik dalgalanmalardan etkilenmeyen istikrarlı şirketler tercih edilir. Bu sayede piyasa oynaklığından kaynaklanan riskler en aza indirilir ve istikrarlı getiri hedeflenir.

Fidelity Gelir Fonu, uzun yıllar boyunca istikrarlı performans sergiledi. 2003 yılında piyasaya sürüldükten beri, yıllık ortalama getiri oranı yaklaşık %6 seviyesinde gerçekleşti ve son 10 yıldaki getiri oranı da yaklaşık %30'un üzerinde oldukça yüksek.

İstikrarlı getiri arayan yatırımcılar için uygun bir ürün olsa da, hisse senedi piyasalarındaki oynaklığa bağlı olarak getiri oranı değişebilir, bu nedenleyatırım yapmadan önce dikkatlice inceleme yapmak gerekir.

Fon Yönetim Stratejisi ve Yatırım Portföyünü Anlamak

Bu fonaktif yönetim stratejisi benimser. Yani, fon yöneticisi piyasa koşullarını analiz eder ve yatırım yapılacak varlıkları aktif olarak seçer ve yönetir. Bunun için kapsamlı şirket araştırması ve analizi yapılır ve her bir varlığın potansiyeli ile riski değerlendirilir.

Portföy düzenli olarak yeniden yapılandırılır ve bu sayede yatırım oranları ayarlanır, yeni varlıklar eklenir veya mevcut varlıklar satılır. Bu işlem, fonun hedef getiri oranını ve risk düzeyini korumak amacıyla yapılır.

31 Mart 2023 itibarıyla, fonun temel yatırım sektörleri şunlardır: Finans ( %23), Temel Tüketim Malları ( %17), Sağlık Hizmetleri ( %14), Sanayi ( %12), Fayda ( %11). İlk 10 varlık arasında Wells Fargo Bankası, American Tower, Pfizer, Johnson & Johnson, UnitedHealth Group gibi şirketler yer almaktadır.

https://www.google.com/search?q=pty.etf⁠⁠⁠⁠⁠⁠⁠

Karlılık Analizi: Temettü ve Faiz Geliri

Son 12 ayda ortalama hisse başına temettü ödemesi 1,64 dolardı ve bu da fonun hisse başına net varlık değeri (NAV) %2,9'una denk geliyor. Son 5 yıldaki ortalama temettü dağıtım oranı yaklaşık %78 oldu.

Faiz geliri, fonun başka bir gelir kaynağıdır. 31 Mart 2023 itibarıyla, toplam varlıkların yaklaşık %40'ı faiz geliri sağlayan varlıklara yatırılmıştır. Esas olarak Amerikan devlet tahvillerine ve diğer sabit getirili menkullere yatırım yapılır.

Yatırımcılar için Risk Yönetimi ve Portföy Diversifikasyonunun Önemi

Fonun temel amacı istikrarlı gelir sağlamak olsa da, her yatırımda risk vardır. Fidelity Gelir Fonu aktif olarak yönetilmektedir ve piyasa oynaklığına maruz kalabilir.

Bu riskleri azaltmak için çeşitlendirilmiş bir portföy tutulur. Hisse senetleri, tahviller, nakit gibi çeşitli varlık sınıflarına yayılmış olarak yatırım yapılır ve yatırım hedefleri küresel olarak dağıtılır. Bu çeşitlendirme stratejisi, yatırımcıların potansiyel kayıpları en aza indirerek istikrarlı getiri elde etme fırsatı sunar.

Yatırım Yapılan Varlık Sınıflarını Anlamak

Bu fonun yatırım yaptığı temel varlık sınıfları şunlardır:

• Hisse senetleri: Şirketlerin sahiplik paylarını gösteren menkuller olup, yüksek getiri arayanlar içindir ancak aynı zamanda risklidir. Büyük, orta ve küçük ölçekli hisse senetleri dahil olmak üzere çeşitli büyüklükteki hisse senetlerine yatırım yapılır.
• Tahviller: Yayımcıların belirli bir süre boyunca yatırımcılara sabit faiz oranıyla borç para alıp iade etmesi gereken borç senetleridir. Devlet tahvilleri, şirket tahvilleri, yerel yönetim tahvilleri gibi çeşitli türde tahvillere yatırım yapılır.
• Nakit benzeri varlıklar: Yüksek likiditeye sahip varlıklar olup, genellikle vadesi kısa olan kısa vadeli finansal ürünlere yatırılır. Piyasa oynaklığına karşı bir koruma aracı olarak kullanılır ve gerektiğinde hızlı bir şekilde nakde çevrilebilir.

Her bir varlık sınıfının kendine özgü özellikleri ve risk-getiri profili vardır, bu nedenle yatırımcıların portföylerini yatırım hedefleri ve risk toleranslarına uygun olarak oluşturmaları gerekir.

Getiri Oranını ve Performans Göstergelerini Değerlendirmek

Fonun performansını değerlendirmek için çeşitli göstergeler kullanılır. Bunların en temel göstergesi getiri oranıdır.

• Yıllık Getiri Oranı: Fonun son bir yıldaki toplam getiri oranını gösterir.
• Çeyreklik Getiri Oranı: Fonun son çeyreklikteki getiri oranını gösterir.
• Son Getiri Oranı: Fonun son bir hafta, bir ay veya üç ay gibi kısa vadedeki getiri oranını gösterir.

Bu getiri oranları, fonun geçmiş performansını anlamak için yararlı olsa dagelecekteki performansı garanti etmez.

Diğer önemli performans göstergeleri arasındaSharpe Oranı (Sharpe Ratio), Jensen'ın Alfa'sı (Jensen's Alpha), Treynor İndeksi (Treynor Ratio) yer alır. Bu göstergeler, fonun riskle ayarlanmış getiri oranını ölçer vefon yöneticisinin yönetim yeteneğini değerlendirmeyeyardımcı olur.

Katılım Yöntemi ve Yatırım Süreci Tanıtımı

Fidelity Gelir Fonu'na katılmak için aşağıdaki adımları izleyin:

• Hesap Açma: Fidelity Finansal Grubu web sitesi veya mobil uygulaması aracılığıyla çevrimiçi hesap açabilir veya Fidelity Finansal Grubu şubelerinden birini ziyaret ederek çevrimdışı hesap açabilirsiniz.
• Yatırım Miktarını Belirleme: Yatırım yapmak istediğiniz miktarı belirleyin. Minimum yatırım miktarı fondan fona değişiklik gösterir, bu nedenle kontrol etmek gerekir.
• Fon Seçimi: Fidelity Gelir Fonu'nu seçin. Fon türü, yatırım hedefi, yönetim stratejisi vb. faktörleri dikkate alarak uygun fonu seçmelisiniz.
• Yatırım Talebi: Hesabınıza yatırım miktarını yatırdıktan sonra, fon yatırım talep formunu doldurun. Bu noktada yatırım süresi, yatırım amacı gibi bilgileri belirtmeniz gerekir.
• Yatırım Onayı: Fidelity Finansal Grubu, yatırım talebini inceleyerek yatırım onayı olup olmadığına karar verir. Onay verilirse, fon yatırımı başlar.
• Yatırım Yönetimi: Yatırım yapıldıktan sonra, fonun getiri oranı, varlık yapısı vb. düzenli olarak kontrol edilmeli ve gerekirse yatırım stratejisi değiştirilmelidir. Ayrıca ücretler gibi ek maliyetler de kontrol edilmelidir.

Fon Seçerken Dikkat Edilmesi Gereken Faktörler

Çeşitli fonlar arasından uygun olanı seçmek için bazı temel faktörleri göz önünde bulundurmanız gerekir. İşte Fidelity Gelir Fonu'nu seçerken dikkate alınabilecek faktörler:

• Hedefler ve Risk Toleransı: Fonlar çeşitli risk seviyelerine sahiptir, bu nedenle yatırım hedeflerinize ve risk toleransınıza uygun fonu seçmeniz gerekir. Yüksek getiri arayan kişiler yüksek riskli fonlar seçebilirken, istikrarlı getiri arayanlar düşük riskli fonlar seçebilir.
• Getiri Oranı ve Performans: Fonun geçmiş getiri oranını ve performansını analiz ederek fonun performansını değerlendirebilirsiniz. Uzun yıllar boyunca istikrarlı performans gösteren fonları seçmek daha iyidir.
• Ücretler ve Maliyetler: Fonlara yönetim ücreti, satış ücreti ve diğer maliyetler uygulanır. Bu maliyetleri göz önünde bulundurarak fon seçmelisiniz ve mümkün olduğunca düşük maliyetli fonlar bulmanız önerilir.
• Varlık Dağılımı: Fonun varlık dağılımını kontrol ederek hisse senetleri, tahviller, nakit gibi çeşitli varlık sınıflarına nasıl dağıtıldığını anlamanız gerekir. Dengeli bir varlık dağılımına sahip fonlar seçerseniz, portföyün genel riskini azaltabilirsiniz.
• Yönetim Stratejisi: Fonun yönetim stratejisini anlayın ve bu stratejinin yatırım hedeflerinizle uyumlu olup olmadığını kontrol edin. Aktif olarak yönetilen fonlar mı, pasif olarak yönetilen fonlar mı olduğuna bağlı olarak performans ve risk farklılık gösterebilir.

Bu faktörleri göz önünde bulundurarak Fidelity Gelir Fonu'nu seçerseniz, daha başarılı yatırım sonuçları elde edebilirsiniz.

İstikrarlı getiri oranı ve düşük oynaklığıyla uzun vadeli yatırım için uygun bir ürün olduğundan, emeklilik planlaması veya emeklilik fonu oluşturma gibi konularda endişeleri olan kişilerin bu ürünü mutlaka incelemesi önerilir.